外卖平台“三国杀”，谁能成赢家

摘要： 晚10点半，北京东四环内的一家中式连锁面食馆即将打烊。“咔嗒”一声，店员关了外卖接单机，最后一单外卖停留在京东平台的第8...

晚10点半，北京东四环内的一家中式连锁面食馆即将打烊。“咔嗒”一声，店员关了外卖接单机，最后一单外卖停留在京东平台的第87单。不到3分钟，一名黄色着装的骑手赶来取餐。

王师傅是一位美团骑手，他兼职，跑的是“众包”，哪个平台的订单都送，京东的达达也跑。他的手机里，安装着三个以上的外卖配送软件。

头一天中午，头戴泛旧的蓝色安全帽，车上拉着全新的红色送餐箱的骑手老赵正穿梭在南二环白纸坊街道，老赵说，“箱子是刚配的，帽子还没来得及换。”老赵是京东旗下达达集团的一名配送员，京东进入餐饮外卖后，就将达达骑手们蓝色的着装和送餐箱换成了红色的。

美团、京东的外卖“大战”正酣，饿了么也加入了这场竞争。

4月30日，饿了么宣布，进一步加大平台补贴力度，正式开启“饿补超百亿”大促活动。外卖市场竞争进入“红黄蓝”之争、“三国杀”之争新阶段。

身处其中的一些骑手，也因同时兼职三个平台，被称为“红黄蓝小哥”。

《中国企业家》走访多家商户、采访多个外卖骑手了解到，外卖市场的格局已然被打破。在这张重新洗牌的牌桌上，京东、美团、饿了么正以“百亿”“千亿”级的投入，补贴、吸引和争夺用户、商户及骑手。后三者，作为这场竞争中的重要一环，都在观望与权衡。

餐饮老板的担忧

近期，国证国际证券的报告称，2024年美团外卖和饿了么的市场占有率约是7:3。2024年的外卖平均日单量约6000万单，同比增长13%，约为2021年的1.5倍。

对券商测算的市场份额数据，《中国企业家》跟美团核实，美团方面表示，官方从未公布过市场份额，对市场机构的观点不予干预和评价。

此外，《财经》也报道，美团即时配送2023年全年单量为220亿单，平均日单量约为6027万单。

美团2024年年报显示，其即时配送日订单量峰值突破9800万单。

记者走访北京多家餐饮商户了解到的数据，与上述国证国际证券调研数值基本吻合。多家受访餐饮商户表示京东加入之前，“美团和饿了么的订单，差不多是这样。”

但伴随着京东的加入，这个格局正在被打破。

记者于4月26日21点30分（临近北京某商场下班时间），同时在饿了么、美团、京东外卖平台上下单了某款茶饮，取餐号分别显示为54、145、50。

对有些餐饮品牌来说，京东的外卖订单增长迅速。一位餐饮从业者告诉记者，3月份京东订单还是几单几单地涨，到4月初，京东单量就追上了饿了么。

4月27日，记者晚上8点同时在饿了么、美团、京东外卖平台下单某中餐连锁店的餐品，取餐号分别显示为53、141、150。

同时兼职三家平台的外卖骑手小许告诉记者，京东外卖有时候定位不准，用户电话有时候也出错，“耽误事，但这种情况也不多”。不过京东这段时间每单的派送费比美团高，“多1～3块钱”，他跑了10单京东外卖，挣了120元。

还有一位美团“畅跑”骑手朱师傅对记者说，这段时间京东承诺要给全职骑手买社保，一起跑外卖的兄弟去跑京东多，朱师傅也比较动心，但他也犹豫京东的单没有美团多。

一位43岁的骑手杨师傅，毫不犹豫地选择去京东，因为担心45岁以后不好再买社保了。

另一位王师傅也是美团“畅跑”的外卖骑手，他说他更看重订单量，以及每个订单的派单费，相比拿到社保，他想挣更多的钱在手里。他老家在外地，以前打工在其他地方买过社保，后来就断了。

网经社电子商务研究中心数字生活分析师陈礼腾在接受《中国企业家》采访时称，骑手和商家规模决定了平台的市场竞争力，骑手多平台接单会稀释平台运力资源，增加调度成本，还可能降低平台的履约效率。因此，商家和骑手是外卖平台争夺的核心资源。

美团的负担

如果为骑手交社保，对于拥有庞大骑手团队的美团来说压力不小。

香颂资本董事沈萌在接受《中国企业家》采访时称，京东此次提出为全职骑手提供全额社保的做法可谓一举多得，一是短时间内可以快速吸引较为年轻的骑手，也在履行社会责任方面起到表率作用，有利于其未来在资本市场的市值表现。同时，鉴于对手有庞大的骑手队伍，如果对方同样打出“社保牌”，意味着要付出比京东更高的资金成本。

在京东发布社保承诺后，美团、饿了么也公布了为全职骑手提供社保的试点计划。2月19日，美团公告称，2025年起逐步为全职及稳定兼职骑手缴纳社保。

2017年美团餐饮补贴金额高达42亿元，同比增长60.5%，骑手成本增至183亿元，占到了外卖业务营收（210.32亿元）的87%。2017年美团毛利增长至122亿元，但毛利率却从45.7%下降到36%，主要是低毛利餐饮外卖业务占比提升至62%，该部分毛利率仅8.1%。

高额补贴后，美团用户增速迅猛。据《金融投资报》等多家媒体报道，2018年，美团提高了对商家佣金抽成，部分城市部分商户的佣金涨至22%。

2021年，美团餐饮外卖收入963亿元，同比增长45.3%。其中配送服务收入为542亿元，佣金收入285亿元。而同期，外卖骑手配送成本增至682亿元，同比增长38.3%，占外卖总收入71%。

这一年，美团将外卖、到店酒旅和闪购业务合并为“核心本地商业”。从2022年起，美团不再单独披露外卖业务的收入和成本，包括骑手成本。

此外，记者注意到，2015年～2024年的10个财年里，有一半的年份，美团的经营活动现金净流量为负；有6年净利润录得亏损，合计亏损1809.27亿元。其余4年的净利润合计566.10亿元，远未覆盖其亏损敞口。

制图：张晓迪

能否推动行业进化

国证国际证券2025年4月23日的一份报告中，综合国家统计局、中国饭店协会的数据估算，2015年～2024年10年间，国内餐饮外卖市场规模从1250亿元增至约1.5万亿元规模，10年年均复合增长率为28%，外卖渗透率从2015年的4%提升至2024年的26%。

上述报告还显示，截至2024下半年，国内外卖用户规模增至5.92亿人，同比增长约9%，2015年～2024年这10年的年均复合增长率为18%。

此次京东加入外卖行业，还提出了“品质外卖”的要求。

京东方面在接受《中国企业家》采访时称，京东品质外卖坚持“堂食”的准入标准，首创最严格商家入驻审核标准和管理制度，用三重机制来保证品质堂食：第一是真实性，以线下流量去判断经营环境和食品质量；第二是逐步和各省市监管部门的餐饮数据接口对接，目前京东外卖商家的审核通过率不到四成；第三是门店入驻后不断巡查巡检，问题商家立即下线永不合作，对好商家给予流量加权。

据京东披露，目前平台已注册品质堂食门店45万家。

据记者了解，除上传店面堂食真实照片外，京东品质外卖门店要求还包括，大众点评3.8分以上，高德、抖音美食4.0分以上，以及美团美食4.0分以上。

而更早前的2025年1月，美团公开表示，为了帮助更多优质中小商家长期经营，投入10亿元外卖助力金，其中5亿元用来支持在平台经营超过3年、复购高、口碑好的优质中小餐饮商家，为每家提供5000元到5万元不等的现金支持和平台补贴。

4月14日，美团外卖总经理薛冰在2025中国餐饮连锁峰会上宣布，未来3年，美团外卖将向餐饮行业整体投入1000亿元，用于商家、用户的奖励、补贴及明厨亮灶建设。

美团方面向《中国企业家》解释称，美团在外卖和配送领域多年投入，不断完善，目前聚焦的是各类信息公开常态化，不断完善骑手权益保护。不管是明厨亮灶的推进，还是骑手福利的推进，美团有既定举措，并不是专门为了“竞争”而来。

上述邹先生说，他希望京东加入外卖行业后，能重塑餐饮外卖行业格局，让餐饮行业不能只为平台打工。

同时他还呼吁，平台介入餐饮行业，应该良性发展、良性竞争，如果巨额补贴了用户，也要做好资金补齐计划，不要最后靠抽商户的佣金来补齐。这会导致商户在外卖餐饮食材上压缩成本，带来食品安全隐患，最终受伤害的是用户。